2023年8月9日，乾景园林公告《股份转让协议》暨控制权变更进展，国晟能源将获公司控制权；同时公司公告定增预案，拟向国晟能源定增募资。鉴于公司光伏业务发展顺利，且控制权落地的确定性进一步增加，我们维持公司盈利预测，预计2023-2025年归母净利润0.51/0.61/0.77亿元，对应EPS0.08/0.09/0.12元/股，对应当前股价的PE分别为62.7/52.4/41.2倍，维持“买入”评级。

　　2023年8月9日，国晟能源（转让前持有乾景园林8%股份）与乾景园林控股股东、实际控制人回全福、杨静签署《股份转让协议》，拟以7.78元/股的价格受让杨静持有的5686.73万股（占总股本的8.85%）。本次股份转让完成后，国晟能源将持有公司10829.6万股（占总股本的16.85%），成为公司的控股股东。付款安排：(1)转让协议生效并公告后30日内，国晟支付价款2.42亿元；（2）完成标的股份过户且按过渡期约定完成董事会、监事会改选后，国晟支付价款2亿元。

　　定向增发：增资7.87亿，进一步稳定公司股权结构并充实营运资金国晟能源拟通过定增向公司增资不超过7.78亿（发行1.93亿股，不超过现有总股本的30%），进一步巩固控制权并充实运营资金。2023年8月9日，乾景园林公告定增预案，拟以4.08元/股的价格向国晟能源发行股票募资不超过7.87亿元，国晟能源将通过自有资金及自筹资金的方式支付本次发行认购款项。本次定增发行完成后，国晟能源持股比例将达到36.04%，控股股东持股比例的提高有利于公司股权结构的稳定。同时定增募集资金用于补充流动资金，也将进一步充实公司营运资金，推进公司在光伏领域的业务发展。

　　本次定增及国晟能源免于发出要约事项已获董事会审议通过；尚需：（1）本次定增及国晟能源免于发出要约事项经股东大会审议通过；（2）认购定增经国晟能源股东大会审议通过；（3）上交所审核通过、中国证监会作出同意注册决定。